Analisa Saham ASRI 25 September 2012


Special Report

ANALISA SAHAM ALAM SUTERA (ASRI.JK)

 

ASRI saat ini cukup menarik (HOT TARGET).

Bisa dimasukkan pertimbangan untuk investasi jangka menengah – panjang.

Dengan system entry 50% buy on weakness dan 50% wait for reversal.

Rincian ulasan silakan memperhatikan data-data berikut:


Data keuangan ASRI:

EPS (H1 2012): Rp. 26.77

Dengan asumsi EPS disetahunkan = 2x Rp. 26.77 = Rp. 54.

Sehingga dengan harga saat ini = Rp. 400-420.

Memiliki PER Forward (full year 2012) sekitar 7,4x – 7.7x

Eps Analisa Saham Asri

Eps ASRI

Per Analisa Saham Asri

Per ASRI

 

 

 

 

 

 

 

Dimana melihat historical PER nya berada pada kisaran 14x – 15x, ASRI saat ini sangat menarik.

Dengan potensial upside hingga 80%.

 

Data ini perlu dicermati lagi seiring dengan laporan keuangan Q3 2012 mendatang.

Price Earning Growth (PEG):

Data terakhir menunjukkan:

PER / Earning Growth = 7,8 / 65 = 0.12 à bagus.

*PER mengambil data Forward Full Year 2012, Earning Growth mengambil data peningkatan EPS H1 2012 vs H1 2011 = 26.77 vs 16.2

 

Return on Equity:

Dengan ROE Forward (2012) sekitar 25% diambil dari data H1 2012 sbb:

Net Profit / Total Equity = (526 M / 3901 M) x 2 = 25%

Roe Analisa Saham Asri

ROE ASRI

Berdasar data di ATAS, ROE bisa dibilang mengalami peningkatan. Begitu pula dari sisi Net Profit.

Revenue Analisa Saham Asri

Revenue ASRI

Net Income Analisa Saham Asri

Net Income ASRI

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Deviden Analisa Saham Asri

Deviden Analisa Saham Asri

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Data deviden juga menunjukkan trend peningkatan.

Asset Analisa Saham Asri

Asset Analisa Saham Asri

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Dimana untuk data Hutang yang agak menurun.

Hal ini semakin baik karena laba yang diperoleh bisa dibagikan dalam bentuk deviden kepada pemegang saham atau digunakan sebagai modal kerja.

 

ULASAN TEKNIKAL

Jika ditilik secara teknikal sbb:

Daily Chart Analisa Saham Asri

Daily Chart Analisa Saham Asri

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Secara Daily Chart, ASRI sedang mendekati area support jangka panjang (support ini juga merupakan support Monthly (bulanan) ) di area 400-420.

Dimana dengan posisi harga saat ini, ASRI memiliki PER tahunan 7.4x. (secara historical PER Annual saat ini bisa dinilai sebagai PER terendah dari ASRI).

Monthly Chart Analisa Saham Asri

Monthly Chart Analisa Saham Asri

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Kita bisa beli (entry) ketika saham ini mengalami penurunan (weakness) atau menunggu sinyal pembalikan (higher high, higher low).

Masing-masing memiliki kelebihan / kekurangan sebagai berikut:

Strategi Buy on Weakness:
(+) Bisa memperoleh harga yang bagus (semakin murah semakin baik)
(-) Belum tentu harga pada saat kita entry adalah harga paling bottom, masih bisa turun lagi.

Strategi Buy on reversal (candle higher high / higher low):
(+) Kondisi lebih meyakinkan, dan biasanya cenderung lebih cepat untuk melesat naik.
(-) Harga yang didapat biasanya agak premium, sehingga profit lebih kecil.

Rekomendasi:
Entry 50:50. Bisa kumpulkan harga bawah, sembari menunggu sinyal reversal, baru menambah posisi.

Keputusan kembali pada kita masing-masing.

Salam.

DISCLAIMER

*catatan: Dokumen ini akan dipublish 1 minggu setelah Member Jurnal Analisa Saham menerima.
**Data diambil dari laporan keuangan di website www.idx.co.id dan www.ft.com .

 

Snapshot Portofolio ASRI.

Snapshot Portofolio ASRI

Snapshot Portofolio ASRI

laporan keuangan asri 2012 (17)yhs-fullyhosted_003 (2)

, , , , ,

  1. No comments yet.
(will not be published)